□ 大河财立方评论员 徐兵

2月7日，中国资本市场迎来重要历史时刻——吴清正式履新证监会掌门人。

今天（2月22日），也是吴清走马上任的第16天。

上任以来，吴清迅速在资本领域内点燃整治乱象、严格监管的“三把火”，在市场引发广泛关注，并在业内产生震动效应。他明确表示，将坚决维护市场规则，对财务造假等不诚信行为采取零容忍态度，并严厉惩治从业人员的违规操作。

透过这“三把火”，可以清晰看到新掌门对资本市场的深刻理解。市场对此给出积极解读：这“三把火”不仅是对当前市场乱象的有力整治，更是对未来市场发展的明确指引。它释放出强烈的信号——“严格监管、净化市场环境”将成为资本市场长期的主旋律。

截至2月21日，A股市场再次呈现强劲上涨态势，交易活跃，各类股票普遍上扬。两市交易的个股中，有3986只股票收盘时实现上涨。特别是上证指数，已经连续6个交易日上涨，一度接近3000点的重要关口，上涨势头强劲。

【守住门】

第一把火，剑指IPO财务造假——以思尔芯公司为例看证监会的严监管

在资本市场的大潮中，IPO无疑是众多企业梦寐以求的登岸之舟。然而，有些企业为了顺利上市，不惜采用财务造假的手段，企图蒙混过关。对于这种行为，证监会一直保持着高压态势，严厉打击。

证监会官网在春节前最后一个工作日（2月9日），再次披露了对上海思尔芯技术股份有限公司欺诈发行违法行为作出行政处罚的信息，介绍了对思尔芯公司的IPO财务造假行为进行处罚，罚款高达1650万元。

思尔芯公司原本计划申请科创板发行，但在关键时刻，却主动撤回IPO申请。原来，公司的财务数据存在严重造假行为，被证监会及时发现并予以查处。

结果是思尔芯公司未能成功上市，并难逃法网，受到严厉处罚。这一案例再次表明，证监会对IPO财务造假的零容忍态度。

事实上，这并非孤例。回顾过去，不乏一些企业因为IPO财务造假而身败名裂。比如，曾经轰动一时的某科技公司，通过虚构业务、虚增收入等手段，成功在A股市场上市，并一度成为资本市场的明星企业。

然而，纸终究包不住火，其造假行为最终被揭露，不仅公司声誉受损，投资者也遭受了巨大损失。这一案例充分说明了IPO财务造假的危害性和证监会严监管的必要性。

证监会对思尔芯公司的处罚，无疑给那些企图通过财务造假来蒙混过关的企业敲响了警钟。它明确告诉市场，无论你是否成功上市，只要你敢造假，就必将受到严厉的惩罚。这一举措不仅维护了市场的公平性和投资者的利益，也大大提高了企业的自律性。

在严监管的背景下，企业要想成功上市，必须严格遵守市场规则，诚实守信地披露财务信息，以真实、可靠的投资信息赢得投资者的信任和市场的认可。

诚信是资本市场的基石。一个充满欺诈和虚假信息的市场是无法健康发展的。证监会通过严厉打击IPO财务造假行为，为市场营造了一个公平、透明、诚信的环境，为投资者提供了更加真实、可靠的投资信息。这对于促进资本市场的长期稳定发展具有重要意义。

【看好仓】

第二把火，倒查上市公司财务数据十年——揭露A股市场的“美化报表”现象

在A股市场，上市公司财务数据的真实性和准确性是投资者决策的关键依据。然而，近年来财务造假事件频发，许多公司为了各种目的，采用各种手段美化财务报表，误导投资者。

为了整治这一乱象，吴清果断出手，放出了第二把火——倒查上市公司财务数据十年。这一举措旨在揭开这些公司的真实面目，让投资者能够做出明智的决策。

吴清上任后，证监会迅速行动，短短时间内对多家违规券商开出罚单。这一系列动作不仅显示了证监会对于加强金融市场监管、压实中介机构“看门人”责任的决心，更是对券商违规行为的严厉惩处。

这也是对整个证券业的警示，旨在强调中介机构在资本市场中的重要作用和责任。

倒查上市公司财务数据十年的重要性不言而喻。这不仅可以揭露那些曾经或正在造假的公司，还可以对市场进行一次彻底的清理和整顿。

让那些不诚信、不守规矩的公司无处遁形，为诚实守信、规范运作的公司树立榜样。同时，这也是对市场诚信度的一次重要检验，有助于提升投资者的信心和市场的公平性。

事实上，A股市场上不乏因财务造假而身败名裂的案例。比如某家曾经风光无限的上市公司，通过虚构业务、虚增利润等手段美化财务报表，吸引了大量投资者的关注。

然而当真相被揭露时，投资者才发现自己被骗，公司股价也一落千丈。这种情况不仅损害了投资者的利益，也破坏了市场的公平性和诚信度。因此，倒查上市公司财务数据十年是非常必要的举措。

除了上市公司本身，一些会计师事务所等中介机构也在这次倒查中受到了严厉的警告。瑞华会计师事务所因康得新财务造假事件被罚款1783万元，就是这一举措的具体体现。

作为资本市场的“看门人”，中介机构在审计上市公司财务报表时必须恪守职业道德、严格履行审计职责。如果失职渎职或与上市公司勾结造假，就必须承担相应的法律责任。这次倒查也是对中介机构责任的一次重要提醒和警示。

【抓老鼠】

第三把火，剑指从业人员违规炒股——守护资本市场公平与投资者利益

在资本市场的繁荣发展中，从业人员作为市场的参与者之一，其行为举止对市场的公平性和投资者的利益具有至关重要的影响。

然而，近年来，从业人员违规炒股的现象却屡禁不止，严重破坏了市场的秩序和诚信度。为了维护市场公平性和投资者的利益，证监会近期放出了第三把火——严惩从业人员违规炒股。

最近，证监会连续开出了14个罚单，对63名违规炒股的从业人员进行了处罚，合计罚款金额高达8173万元。这一举措的出台，无疑是对从业人员违规行为的严厉打击，也是对整个行业的一次深刻教育。

从业人员违规炒股行为不仅损害了市场公平性，也严重损害了投资者的利益。比如，某知名券商的投资经理，利用职务之便，提前获取了某只股票的利好消息，并在消息公布前大量买入该股票。当消息公布后，该股票价格大幅上涨，该投资经理从中获取了巨额利润。

这种行为却严重破坏了市场公平性，使得其他投资者在不知情的情况下遭受损失。最终，该投资经理的违规行为被证监会查处，不仅被处以巨额罚款，还被取消了从业资格。

除上述案例外，还有许多从业人员因为违规炒股而受到了证监会的处罚。这些案例充分说明了从业人员违规炒股的危害性和证监会严监管的必要性。

从业人员作为资本市场的专业人士，应该时刻保持清醒的头脑，坚守职业道德底线，不得利用职务之便进行违规交易。唯有如此，才能维护市场的公平性和投资者的利益。

证监会严惩从业人员违规炒股的举措，不仅是对违规行为的打击，更是对整个行业的警示和教育。

它提醒所有从业人员要时刻保持警惕，不要触碰法律的红线。同时，它也要求各相关机构加强内部管理，建立健全的风险防控机制，防止类似违规行为的发生。

为更好地了解市场动态和听取各方意见，近期，证监会召开系列座谈会，与专家学者、机构、投资者们进行深入交流和探讨。这些座谈会不仅加强与市场各方的沟通与互动，也为证监会的决策提供参考和建议。

总而言之，证监会新年的迅速行动，无疑向市场传递了一个明确的信号：监管正在直指问题的核心。A股市场存在的诸多深层次问题，将因此得到更加迅速和有效的解决。

事实上，A股市场从不缺乏资金，也不缺少优质的企业，真正缺失的，是市场的信心和信任。也期望监管层能够乘势而上，持续发力，深入剖析并从根本上解决A股市场的症结所在。

让A股的资金能够真正流向那些有需求、有潜力的优质企业，这不仅是A股市场的福音，更是广大投资者的幸事。

责编:陈玉尧 | 审校:张翼鹏 | 审核:李震 | 监审:万军伟

网友看法

1、网友仁爱生活家rZL：核查全上市企业核心技术竞争力